Ações americanas e BDRs no Imposto de Renda 2026
Quem detém ações de empresas americanas — seja diretamente nos Estados Unidos ou por meio de BDRs negociados na B3 — precisa declarar esses ativos no Imposto de Renda 2026. Mas não é o mesmo preenchimento: a ficha, o código e as regras de tributação mudam conforme o ativo. Este guia explica as diferenças usando as fontes oficiais da Receita Federal, da B3 e da legislação vigente.
TL;DR
- BDRs (negociados na B3) entram na ficha Bens e Direitos > Grupo 04 > Código 04 (ativos negociados em bolsa no Brasil, exceto ações e fundos). Usar o custo de aquisição em reais.
- Ações americanas (detidas no exterior) entram em Bens e Direitos > Grupo 03 > Código 01 (participações societárias, com localização "Estados Unidos") ou em "Aplicações e Investimentos no Exterior", conforme o Perguntas e Respostas 2026 da Receita.
- Desde 2024, ambos seguem a Lei nº 14.754/2023: tributação a 15% sobre ganhos realizados, sem isenção de R$ 20 mil em vendas mensais de ações.
Ano-calendário 2025, exercício 2026
A declaração do IRPF 2026 refere-se ao ano-calendário de 2025. Os valores patrimoniais devem constar em 31/12/2025. O prazo de entrega foi de 23 de março a 29 de maio de 2026 (conforme a IN RFB nº 2.312/2026).
Quem opera em bolsa está obrigado a declarar se as operações ultrapassaram R$ 40.000 no ano-calendário, se teve ganhos líquidos sujeitos ao imposto, ou se o valor total dos bens e direitos em 31/12/2025 superou R$ 800.000.
BDRs: o que são e como se tributam
BDRs (Brazilian Depositary Receipts) são certificados que representam ações de empresas estrangeiras, custodiados por uma instituição depositária e negociados na B3 em reais. Eles não são a ação estrangeira: são um recibo que dá acesso indireto a ela. Você pode conferir a lista completa de BDRs negociados na B3 na página /acoes-us.
Onde declarar BDRs
Os BDRs devem ser informados na ficha Bens e Direitos, dentro do Grupo 04 – Aplicações e Investimentos, utilizando o Código 04 – Ativos negociados em Bolsa no Brasil, Exceto Ações e Fundos (Manual Mir — Bens Financeiros).
Na discriminação, inclua:
- Nome da empresa e código de negociação (ticker), por exemplo AAPL34
- Quantidade de BDRs
- Nome da corretora
- Preço médio de aquisição e data
- Valor total em reais
"Um ponto essencial é que o valor informado nunca deve ser o valor de mercado, mas sim o valor efetivamente pago na aquisição", afirma Mayra Saitta, advogada especializada em Direito Tributário, citada pela B3 Bora Investir.
O limite de obrigatoriedade para ativos negociados em Bolsa no Brasil é de R$ 1.000 de valor de aquisição (conforme o Manual Mir).
Tributação de ganhos na venda de BDRs
BDRs não se enquadram na isenção de R$ 20 mil para vendas de ações em um mês. Todo lucro é tributável, independentemente do valor.
| Tipo de operação | Alíquota | Observação | Source |
|---|---|---|---|
| Swing Trade (operação comum) | 15% | Incide sobre o lucro realizado | B3 Bora Investir |
| Day Trade | 20% | Incide sobre o lucro realizado | B3 Bora Investir |
O resultado (lucro ou prejuízo) deve ser declarado na ficha Renda Variável > Operações Comuns / Day Trade, mês a mês. O DARF é emitido pelo código 6015. Prejuízos de BDRs compensam lucros de outros BDRs, ações e ETFs, desde que respeitada a modalidade (comum com comum, day trade com day trade).
Dividendos de BDRs
Aqui mora a maior diferença em relação a ações brasileiras. Dividendos de ações brasileiras são isentos de IRPF. Dividendos de BDRs, por outro lado, são tratados como rendimentos do exterior e devem ser declarados na ficha Rendimentos Tributáveis Recebidos de Pessoa Física e do Exterior.
"Os dividendos de BDRs são tratados como rendimentos do exterior (mesmo sendo recebidos no Brasil)", explica Renata Grosman, especialista em Imposto de Renda da Grana Capital, à B3 Bora Investir.
O tratamento tributário varia conforme o país de origem. Nos Estados Unidos, a retenção na fonte é de 30%. No Brasil, a alíquota sobre dividendos do exterior é de 15%. Se houver acordo para evitar bitributação, e o imposto retido nos EUA for igual ou superior a 15%, não haverá imposto adicional a pagar no Brasil.
Ações americanas: investimento direto no exterior
Investir diretamente em ações americanas (por corretoras no exterior) é diferente de ter BDRs. Nesse caso, o ativo está fisicamente localizado fora do Brasil e se enquadra como patrimônio no exterior.
Onde declarar ações americanas
As ações americanas detidas no exterior devem ser declaradas em Bens e Direitos > Grupo 03 – Participações Societárias > Código 01 – Ações, inclusive as listadas em Bolsa, com a localização indicando o país onde estão custodiadas (geralmente Estados Unidos).
O Manual Mir da Receita Federal também classifica participações societárias no exterior como aplicações financeiras no exterior, com tributação regulada pela Lei 14.754/2023.
No campo discriminação, inclua:
- Nome da empresa e ticker (ex.: AAPL)
- Nome da corretora no exterior e país de custódia
- Quantidade de ações
- Valor de aquisição em moeda estrangeira (US$)
- Data de cada aquisição
- Cotação de venda do dólar do Banco Central utilizada para conversão
Conversão para reais
O Perguntas e Respostas IRPF 2026 determina que o valor de aquisição de bens no exterior seja convertido em dólares americanos pela cotação do país de origem na data da aquisição, e em seguida em reais pela cotação de venda do dólar fixada pelo Banco Central do Brasil para a data da aquisição.
Os campos "Situação em 31/12/2024" e "Situação em 31/12/2025" devem conter o custo de aquisição em reais — não o valor de mercado da posição. O custo é atualizado conforme compras, vendas e outros eventos ao longo do ano.
Tributação dos ganhos
Desde 1º de janeiro de 2024, ações de empresas estrangeiras que não sejam entidades controladas são tratadas como aplicações financeiras no exterior (Lei 14.754/2023). A tributação sobre ganhos é de 15%, sem isenção de R$ 20 mil.
Ganhos realizados (venda, resgate, liquidação) devem ser informidos como rendimento de aplicação financeira no exterior. Dividendos recebidos de ações americanas também entram nessa categoria.
Diferenças-chave: BDRs vs. ações americanas
| Aspecto | BDRs (B3) | Ações americanas (exterior) |
|---|---|---|
| Local de negociação | B3 (em reais) | Corretora nos EUA (em dólares) |
| Ficha no IR | Bens e Direitos > Grupo 04 > Código 04 | Bens e Direitos > Grupo 03 > Código 01 (com localização) |
| Limite para declarar | R$ 1.000 de aquisição | R$ 140 |
| Dividendos | Tributados como rendimento do exterior (15% no BR) | Tributados como aplicação financeira no exterior (15%) |
| Isenção de R$ 20 mil | Não se aplica | Não se aplica |
| Conversão cambial | Em reais (já negociado na B3) | Conversão por PTAX do BCB |
| Código DARF (ganhos) | 6015 | Conforme regulamentação da Lei 14.754/2023 |
A consultoria Avenue Connection destaca que a tributação de investimentos no exterior passou por mudanças significativas com a Lei 14.754, que unificou as regras de tributação de aplicações financeiras no exterior para pessoa física.
Common errors and fixes
| Error | Cause | Fix | Source |
|---|---|---|---|
| Declarar BDR no Grupo 03 ao invés do 04 | Confusão entre BDR e ação estrangeira | Usar Grupo 04, Código 04 para BDRs negociados na B3 | B3 Bora Investir |
| Usar código 51 para ações no exterior | Código 51 é para crédito de empréstimo | Usar Grupo 03, Código 01 com localização "Estados Unidos" | Receita Federal |
| Informar valor de mercado em vez de custo | Confusão entre valor patrimonial e custo de aquisição | Declarar sempre o custo de aquisição em reais | B3 Bora Investir |
| Não declarar dividendos de BDRs | Assumir que são isentos como dividendos de ações BR | Dividendos de BDRs são rendimentos do exterior — declarar em Rendimentos Tributáveis | Receita Federal |
| Aplicar isenção de R$ 20 mil em BDRs | Regra de isenção não se aplica a BDRs | Todo lucro de BDRs é tributável, independentemente do valor | B3 Bora Investir |
| Não converter valores pelo PTAX | Usar cotação errada na conversão | Usar cotação de venda do dólar do BCB para a data de cada aquisição | Receita Federal |
Consultar indicadores no FundamentalRadar
FundamentalRadar oferece dados fundamentalistas de ações americanas — cotação, P/E, P/B, volume, capitalização de mercado e setor. A plataforma ajuda a consultar e acompanhar ativos, mas não calcula nem transmite declarações de Imposto de Renda. Para o preenchimento correto, é necessário consultar as notas de corretagem, informes de rendimentos e o programa oficial da Receita Federal.
Perguntas frequentes (FAQ)
Preciso declarar BDRs mesmo que tenha comprado poucas cotas?
Sim, se o valor total de aquisição dos BDRs em 31/12/2025 for igual ou superior a R$ 1.000, a declaração é obrigatória na ficha Bens e Direitos. Mesmo abaixo desse valor, se você teve operações de venda que geraram lucro ou prejuízo, deve declarar na ficha Renda Variável (conforme quem deve declarar — Receita Federal).
Posso declarar minhas ações americanas na mesma ficha dos BDRs?
Não. Ações americanas detidas no exterior entram no Grupo 03 – Participações Societárias > Código 01, com a localização indicando o país. BDRs entram no Grupo 04 > Código 04. São fichas e códigos distintos, e misturar pode gerar inconsistências na declaração.
Como calculo o DARF para vendas de BDRs?
O cálculo é feito sobre o lucro líquido da operação: (valor de venda – custo de aquisição) × alíquota (15% para swing trade, 20% para day trade). O DARF é emitido pelo código 6015. O Sicalc da Receita Federal auxilia no cálculo.
Dividendos de ações americanas recebidos via BDR são tributados?
Sim. Dividendos de BDRs são classificados como rendimentos do exterior e devem ser informados na ficha Rendimentos Tributáveis Recebidos de Pessoa Física e do Exterior. A alíquota brasileira é de 15%. Se houver retenção de 30% nos EUA, o imposto retido no exterior compensa o devido no Brasil.
A Lei 14.754/2023 mudou como declaro minhas ações americanas?
Sim. Desde janeiro de 2024, ações individuais no exterior passaram a ser classificadas como aplicações financeiras no exterior. A tributação sobre ganhos é de 15%, sem isenção de R$ 20 mil em vendas mensais. A conversão dos valores deve seguir PTAX de venda do Banco Central para a data de cada operação.
O que acontece se eu não declarar meus BDRs ou ações americanas?
A Receita Federal pode aplicar multa por omissão de rendimentos ou patrimônio, além de multa por atraso na entrega da declaração. O CPF fica com situação "pendente de regularização" até a regularização.
FundamentalRadar gera minha declaração de Imposto de Renda?
Não. O FundamentalRadar é uma ferramenta de análise fundamentalista. Ele fornece cotação, P/E, P/B, volume e capitalização, mas não calcula impostos, não gera DARFs e não transmite declarações. Para declarar, use o programa IRPF 2026 da Receita Federal.
Sources
- Receita Federal — Bens Financeiros: Manual oficial com códigos de grupo e código para cada tipo de bem financeiro, incluindo limites de obrigatoriedade.
- Receita Federal — Situações Específicas: Orientações sobre preenchimento de patrimônio no exterior e rendimentos do exterior, incluindo conversão cambial.
- Receita Federal — Quem deve declarar: Limites de obrigatoriedade para exercício 2026 (bens > R$ 800 mil, operações em bolsa > R$ 40 mil).
- Perguntas e Respostas IRPF 2026: Documento oficial com esclarecimentos sobre tributação de aplicações financeiras no exterior e código correto para ações no exterior.
- B3 Bora Investir — Como declarar BDRs no IR 2026: Guia da B3 com orientações sobre preenchimento de BDRs, alíquotas e compensação de prejuízos.
- Lei nº 14.754/2023: Legislação que regulamenta a tributação de renda auferida por pessoas físicas no exterior em aplicações financeiras.
- Avenue Connection — Como declarar investimentos no exterior: Análise das mudanças trazidas pela Lei 14.754/2023 para investimentos no exterior.